Anthropic更新招股书，IPO拟募资644亿美元估值最高1.02万亿美元

当地时间11月10日，人工智能公司Anthropic更新招股书，计划在纳斯达克全球精选市场上市，交易代码为“ANT”。公司拟以每股70至78美元的价格发行及出售合计8.25亿股股票，其中公司自身发行约8.01亿股，现有股东出售约2360万股。

按上述价格区间上限计算，Anthropic此次IPO融资规模最高约643.5亿美元。与此同时，公司还将通过单独的私募配售向谷歌、微软、英伟达、AMD、博通、美光科技及台积电等科技企业募集260亿美元。计入私募配售后，本次发行及相关交易总规模最高达904亿美元，超过SpaceX今年6月IPO创下的862亿美元纪录。高盛与摩根士丹利牵头此次发行，另有20家银行参与承销。

按照发行价上限，Anthropic在IPO及私募配售完成后的市值最高约为1.02万亿美元，按完全稀释股本计算估值最高约1.405万亿美元，明显低于此前市场预期的2万亿美元。今年5月，公司刚完成650亿美元H轮融资，投后估值达9650亿美元。

招股文件显示，Anthropic第三季度营收达169.6亿美元，环比增长47%，前九个月累计营收332.4亿美元，同比增长约1200%。但公司第三季度重新陷入营业亏损，亏损额5.67亿美元，前九个月报告净亏损约1040亿美元，其中大部分为可转换票据等金融工具的非现金公允价值变动。在AI投资热潮遭遇重新审视、利率高企的背景下，这宗上市将成为公开市场对前沿AI公司估值与回报前景的一次关键检验。